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法說會

NOW 財報電話會議

    • 法說會日期 (UTC+8)
      2025/7/23
    • 公告稅後EPS
      2.20 美元
    • 機構估稅後EPS
      1.70 美元
    • 預估差福
      +29.41%
    • EPS YoY
      +57.14 %
    ServiceNow, Inc. (NOW) Q2 2025 Earnings Call Transcript
    ServiceNow Q2 2025財報驚艷市場,AI推動業績超預期!
    ServiceNow在Q2 2025的表現超出市場預期,特別是在AI技術的推動下,公司實現了21.5%的訂閱收入增長,並且所有主要指標均超過指引。公司強調其在企業AI領域的領先地位,並通過多項創新和戰略合作夥伴關係進一步鞏固其市場地位。未來展望中,公司對AI技術的持續投資和應用充滿信心,並計劃在2026年達到150億美元的訂閱收入目標。
    財報表現
    • 訂閱收入達31.13億美元,與去年同期相比增長21.5%,超出指引2個百分點
    • CRPO增長21.5%,超出指引2個百分點
    • 營運利潤率為29.5%,高於指引2.5個百分點
    • 自由現金流利潤率為16.5%,與去年同期相比增長3%
    重點摘要
    • AI技術成為業績增長的主要驅動力,Now Assist產品表現突出
    • 與NVIDIA等公司的合作加強了AI平臺的競爭力
    • 新簽大額合同數量顯著增加,顯示出市場對其解決方案的強烈需求
    • 在CRM和行業工作流程方面取得重大進展
    未來展望
    • 預計2025年訂閱收入將達127.75億至127.95億美元,增長20%
    • 預計2026年訂閱收入將達150億美元,Now Assist ACV達10億美元
    • 對AI技術的持續投資將推動未來增長,尤其是在CRM和行業工作流程中的應用
    分析師關注重點
    • AI技術如何影響銷售和工程生產力
    • 聯邦政府和公共部門的市場情況及其對業績的影響
    • CRM和前臺工作流程的擴充套件機會
    • 新簽合同的規模和質量
    • 法說會日期 (UTC+8)
      2025/4/23
    • 公告稅後EPS
      2.31 美元
    • 機構估稅後EPS
      2.02 美元
    • 預估差福
      +14.36%
    • EPS YoY
      +26.92 %
    ServiceNow, Inc. (NOW) Q1 2025 Earnings Call Transcript
    ServiceNow 2025年Q1財報超預期,AI平臺助力業務轉型!
    ServiceNow在2025年第一季度的表現超出市場預期,顯示其在AI平臺和業務轉型方面的強大實力。公司不僅在訂閱收入、運營利潤率和自由現金流等關鍵指標上超越指引,還在多個行業中取得了顯著增長。未來,公司將繼續專注於AI技術的應用和擴充套件,並通過收購進一步鞏固其市場地位。儘管面臨宏觀經濟的不確定性,ServiceNow對其持續增長充滿信心。
    財報表現
    • 訂閱收入與去年同期相比增長20%,略高於指引範圍的高階。
    • cRPO與去年同期相比增長22%,超出指引150個基點。
    • 運營利潤率為31%,高於指引約100個基點。
    • 自由現金流利潤率達到48%。
    重點摘要
    • ServiceNow在Q1簽署72筆超過100萬美元的新ACV交易。
    • AI產品Pro Plus的交易數量與去年同期相比增長四倍。
    • RaptorDB在AI世界中的新一代資料庫獲得加速採用。
    • 公共部門業務與去年同期相比增長超過30%。
    未來展望
    • ServiceNow提高了2025年的全年指引,反映出對AI平臺需求的強勁增長。
    • 預計第二季度訂閱收入將達到30.3億至30.35億美元,與去年同期相比增長19%至19.5%。
    • 將繼續專注於政府自動化和現代化,特別是在美國聯邦市場。
    分析師關注重點
    • Moveworks和Logik.ai的收購如何影響ServiceNow的技術整合和市場策略。
    • 在當前宏觀經濟環境下,企業客戶的決策週期是否會延長。
    • AI技術在推動運營效率和利潤率增長中的作用。
    • 法說會日期 (UTC+8)
      2025/1/29
    • 公告稅後EPS
      1.93 美元
    • 機構估稅後EPS
      1.74 美元
    • 預估差福
      +10.92%
    • EPS YoY
      -
    ServiceNow, Inc. (NOW) Q4 2024 Earnings Call Transcript
    ServiceNow 2024年Q4財報超預期,AI創新引領未來!
    ServiceNow在2024年第四季度的表現超出市場預期,展示了其強勁的業務基礎和創新的AI技術。公司不僅在訂閱收入和運營利潤率上超越指導範圍,還在AI驅動的產品中取得了顯著增長。展望未來,ServiceNow計劃透過結合訂閱和消費定價模式來推動AI代理的廣泛採用,這將為公司帶來更大的增長潛力。公司對於2025年的前景充滿信心,並預計將繼續保持高增長和盈利能力。
    財報表現
    • Q4 2024訂閱收入達28.66億美元,與去年同期相比增長21%,超出指導範圍50個基點。
    • 剩餘履行義務(RPO)達到223億美元,與去年同期相比增長26%。
    • 運營利潤率為29.5%,超出指導範圍50個基點。
    • 全年自由現金流利潤率為31.5%。
    重點摘要
    • ServiceNow在2024年持續超越市場預期,並兩次上調指導。
    • AI驅動的Pro Plus產品季度交易量增長150%。
    • 公司在IT、客戶和員工工作流程方面取得重大進展。
    • 與AWS、Google Cloud等合作夥伴擴大合作,加速AI轉型。
    未來展望
    • 預計2025年訂閱收入將達126.35億至126.75億美元,與去年同期相比增長20%。
    • 計劃引入更多消費定價元素以促進AI和資料解決方案的採用。
    • 預計運營利潤率將提高至30.5%,自由現金流利潤率達32%。
    • 對於AI代理的採用,公司預計將看到使用量的快速增長,從而帶來額外的收入來源。
    分析師關注重點
    • 混合訂閱和消費定價模式的實施及其對收入的影響。
    • AI代理的採用速度及其對公司未來增長的貢獻。
    • 全球IT支出趨勢及其對ServiceNow業務的影響。
    • 公司在公共部門的機會及其與政府機構的合作。
    • 法說會日期 (UTC+8)
      2024/10/23
    • 公告稅後EPS
      2.17 美元
    • 機構估稅後EPS
      1.82 美元
    • 預估差福
      +19.23%
    • EPS YoY
      +79.34 %
    ServiceNow, Inc. (NOW) Q3 2024 Earnings Call Transcript
    ServiceNow第三季財報超預期,AI創新助推未來增長!
    ServiceNow在2024年第三季度的表現超出市場預期,展示了其強大的執行力和戰略相關性。公司在訂閱收入、剩餘履約義務(RPO)和運營利潤率等關鍵指標上均超過指引。未來展望中,公司預計將繼續受益於AI技術的推動,尤其是Now Assist和RaptorDB等產品的推出,這些創新將進一步鞏固其在企業數字化轉型中的領導地位。分析師對公司的持續增長潛力表示樂觀,特別是在AI和前臺辦公室解決方案方面。
    財報表現
    • 訂閱收入達到27.15億美元,與去年同期相比增長22.5%,超出指引高階200個基點。
    • 剩餘履約義務(RPO)達到195億美元,與去年同期相比增長33%。
    • 當前RPO為93.6億美元,與去年同期相比增長23.5%,超出指引150個基點。
    • 運營利潤率超過31%,比指引高出150個基點。
    重點摘要
    • ServiceNow在Q3簽署了96筆超過100萬美元的新ACV交易。
    • Now Assist成為公司增長最快的產品之一,擁有44個超過100萬美元的客戶。
    • 公司宣佈推出Xanadu版本,包含350多項新創新。
    • 與NVIDIA合作開發Agentic AI,並推出RaptorDB以提升資料處理速度。
    未來展望
    • 預計2024年全年訂閱收入將達到106.55億至106.6億美元,與去年同期相比增長23%。
    • Q4訂閱收入預計在28.75億至28.8億美元之間,與去年同期相比增長21.5%至22%。
    • 預計Q4當前RPO增長21.5%。
    • 公司將繼續投資於AI和資料平臺,以支援未來增長。
    分析師關注重點
    • AI技術對市場需求的影響及其在ServiceNow產品中的應用。
    • 新增人員和運營支出的增長對未來業績的影響。
    • 客戶工作流和員工工作流的增長潛力。
    • 聯邦業務的持續增長及其面臨的挑戰。
    • 法說會日期 (UTC+8)
      2024/7/24
    • 公告稅後EPS
      1.40 美元
    • 機構估稅後EPS
      1.08 美元
    • 預估差福
      +29.63%
    • EPS YoY
      +81.82 %
    ServiceNow, Inc. (NOW) Q2 2024 Earnings Call Transcript
    ServiceNow Q2 2024財報大勝預期,AI平臺成長驚人,CEO強調未來20年將更輝煌
    ServiceNow在Q2 2024的財報表現超出市場預期,訂閱收入與去年同期相比增長23%,並上調全年指引。公司在AI平臺上的創新和執行力使其成為業界領導者。CEO William McDermott表示,公司正處於一個前所未有的增長軌跡,未來20年將更加輝煌。儘管面臨宏觀經濟不確定性,公司對未來充滿信心,並計劃進一步擴充套件其市場和產品範圍。
    財報表現
    • 訂閱收入達到25.42億美元,與去年同期相比增長23%,超出指引高階100個基點
    • 剩餘履約義務(RPO)達到186億美元,與去年同期相比增長31.5%
    • 當前RPO為87.8億美元,與去年同期相比增長22.5%,超出指引200個基點
    • 營運利潤率超過27%,比指引高出近250個基點
    重點摘要
    • 簽署了88筆超過100萬美元的新ACV交易,與去年同期相比增長26%
    • Gen AI產品NowAssist的淨新增ACV季度與前期相比翻倍,成為公司歷史上增長最快的新產品
    • 公佈了領導層變動,總裁兼COO CJ Desai辭職
    • 與NVIDIA、Microsoft等公司合作推動AI技術應用
    未來展望
    • 上調2024年全年訂閱收入指引至105.75億至105.85億美元,與去年同期相比增長22%
    • 預計Q3訂閱收入在26.60億至26.65億美元之間,與去年同期相比增長20%至20.5%
    • 預計Q3當前RPO增長22.5%
    • 預計全年營運利潤率提高至29.5%
    分析師關注重點
    • AI產品NowAssist的市場接受度和增長潛力
    • 領導層變動對公司的影響及過渡計劃
    • 大型合同和多產品交易的持續增長
    • 與Microsoft和NVIDIA等合作夥伴的協同效應
    • 法說會日期 (UTC+8)
      2024/4/25
    • 公告稅後EPS
      1.82 美元
    • 機構估稅後EPS
      1.41 美元
    • 預估差福
      +29.08%
    • EPS YoY
      -
    ServiceNow, Inc. (NOW) Q1 2024 Earnings Call Transcript
    ServiceNow Q1 2024財報超預期,GenAI成長迅猛,全球擴展勢不可擋!
    ServiceNow在2024年第一季度的表現超出市場預期,訂閱收入與去年同期相比增長24.5%,CRPO增長21%。公司強調其在生成式AI(GenAI)領域的領先地位,並通過與Microsoft、IBM等公司的合作進一步鞏固了這一優勢。未來展望樂觀,公司預計全年訂閱收入將達到10.56億至10.575億美元。分析師關注點包括GenAI的採用速度和市場需求,以及公司在全球範圍內的擴展策略。
    財報表現
    • 訂閱收入:$2.523億,與去年同期相比增長24.5%,高於指引上限50個基點
    • CRPO:$8.45億,與去年同期相比增長21%,高於指引100個基點
    • 營業利潤率:超過30%,高於指引150個基點
    重點摘要
    • GenAI產品Pro Plus創下公司歷史上最快銷售紀錄
    • 與Microsoft、IBM等公司擴展合作,整合GenAI技術
    • 公共部門和國際市場表現強勁,特別是在日本和中東地區
    • 公司內部已經部署20個GenAI應用案例,提高員工和客戶的生產力
    未來展望
    • 預計2024年全年訂閱收入為$10.56億至$10.575億,與去年同期相比增長21.5%至22%
    • 預計Q2訂閱收入為$2.525億至$2.53億,與去年同期相比增長21.5%至22%
    • 預計全年自由現金流利潤率為31%
    • 預計GenAI將成為推動業務增長的重要因素,並持續吸引更多企業投資
    分析師關注重點
    • GenAI產品的採用速度和市場需求
    • 公司在全球範圍內的擴展策略,特別是中東和亞太地區
    • 銷售和營銷團隊的擴展計劃及其對業績的影響
    • 自由現金流和營業利潤率的可持續性
    • 與主要合作夥伴如Microsoft和IBM的合作進展
    • 法說會日期 (UTC+8)
      2023/10/26
    • 公告稅後EPS
      1.21 美元
    • 機構估稅後EPS
      0.89 美元
    • 預估差福
      +35.96%
    • EPS YoY
      -
    ServiceNow, Inc. (NOW) Q3 2023 Earnings Call Transcript
    ServiceNow Q3財報超預期,聯邦業務成長75%,AI助力未來展望強勁!
    ServiceNow在2023年第三季度的表現超出市場預期,訂閱收入增長24.5%,聯邦業務年增75%。公司宣布提高全年指引,並強調生成式AI技術將成為未來增長的重要推動力。CEO Bill McDermott表示,企業對數位轉型和生產力提升的需求持續增加,ServiceNow的平台解決方案正好滿足這些需求。展望未來,公司對第四季度及2024年的業績充滿信心。
    財報表現
    • 訂閱收入達22.16億美元,年增24.5%,超過指引上限100個基點
    • cRPO(當前剩餘履約義務)年增24%,超過指引250個基點
    • 非GAAP營業利潤率達30%,超過指引250個基點
    重點摘要
    • 聯邦業務創歷史新高,NNACV年增75%
    • 簽署83筆超過100萬美元的新ACV交易,比去年同期增加20%
    • 員工工作流和技術工作流表現強勁,特別是安全和風險管理領域
    • 與Microsoft和NVIDIA等合作夥伴深化合作,推動生成式AI應用
    未來展望
    • 提高全年訂閱收入指引至86.35億至86.40億美元,年增25%
    • 預計Q4訂閱收入在23.20億至23.25億美元之間,年增24.5%至25%
    • 預計Q4 cRPO年增20.5%至21%,受聯邦合同影響
    • 公司對生成式AI技術帶來的增長機會充滿信心,預計將顯著提升未來業績
    分析師關注重點
    • 聯邦業務的持續增長潛力及其對整體業績的影響
    • 生成式AI技術的採用速度及其對收入的貢獻
    • 與Microsoft和NVIDIA等戰略合作夥伴的進展
    • 各行業和地區的業務表現差異及其驅動因素
    • 法說會日期 (UTC+8)
      2023/7/27
    • 公告稅後EPS
      0.77 美元
    • 機構估稅後EPS
      0.43 美元
    • 預估差福
      +79.07%
    • EPS YoY
      -
    ServiceNow, Inc. (NOW) Q2 2023 Earnings Call Transcript
    ServiceNow Q2財報大勝預期,Generative AI成長潛力無限!
    ServiceNow在2023年第二季度的財報表現超出市場預期,訂閱收入增長25%,CRPO增長24%。公司強調Generative AI技術將成為未來增長的重要推動力,並計劃推出Pro Plus和Enterprise Plus產品。儘管宏觀經濟環境仍具挑戰性,但公司對下半年持樂觀態度,並上調了全年訂閱收入和運營利潤率指引。分析師關注Generative AI的商業化進程及其對公司收入的影響。
    財報表現
    • 訂閱收入達20.8億美元,與去年同期相比增長25%,高於指引上限1%。
    • CRPO(剩餘履行義務)與去年同期相比增長24%,高於指引1.5%。
    • 運營利潤率為25%,高於指引2個百分點。
    重點摘要
    • 簽署70筆超過100萬美元的新ACV交易,與去年同期相比增長30%。
    • Generative AI被視為長期增長的主要推動力,計劃推出Pro Plus和Enterprise Plus產品。
    • 與NVIDIA和Accenture合作,推動AI創新和應用。
    • 各地區和行業需求穩定,特別是公共部門和金融服務業。
    未來展望
    • 上調2023年全年訂閱收入指引至85.8億至86億美元,與去年同期相比增長24.5%至25%。
    • 上調全年運營利潤率目標至26.5%。
    • 預計第三季度訂閱收入在21.85億至21.95億美元之間,與去年同期相比增長25.5%至26%。
    分析師關注重點
    • Generative AI技術的商業化進程及其對收入的影響。
    • 新產品Pro Plus和Enterprise Plus的市場接受度和定價策略。
    • 客戶續約率和新客戶拓展情況。
    • 不同地區和行業的需求變化,特別是金融服務和公共部門。

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