台股帳戶(資金一半) 1.記憶體(6成以上部位) 群聯(33%)、南亞科(12%)、宜鼎(11%)、旺宏(5%)、華邦電(4%)、威剛(1%)、創見(1%) 2.其他(每一檔0.5-3% 已經出掉的不在名單 等跌了也會再接回) 嘉澤、智邦、博智、金像電、文曄、國巨、貿聯-KY、緯穎、聯發科、奇鋐、臻鼎-KY、力成、光聖、楠梓電、立隆電、愛普、嘉必棋、台達電 3.比較特別的 虎航 :1股領機票優惠用 信曄鴻勁穎崴旺矽:投機部位，研究程度不到2%，單純看股價排行前幾買個1-2股，看瘋狂的資金會把它們推升到哪裡 981A 403A 各1張 單純放著幾個月後看自己的績效會比他們好還是他們績效會比我好 美股帳戶(資金另一半) 1.記憶體(9成部位) Sandisk(最多)、美光、Dram ETF、 2.其他(都一點點) Lumemtum、Coherent、AAOI、AXTI、LWRG、Intel、AMD、Arm、NOKIA3310、甲骨文 台股選股邏輯 以個人研究認知之下檔保護可預期且兼具成長性為主，而股價成長短期內預期沒有更高的突破擇汰換掉 (美股選股邏輯) 重倉記憶體，其餘就挑一些供應鏈龍頭買一點點，甲骨文則是前高在3開頭，隨著算力租賃熱潮持續，看是否有機會夢回前高 心得: 1.散熱事件: 很有感觸，一個官方消息就可以把散熱龍頭健策股價從5開頭一路殺40%到3開頭，奇鋐也被下殺一些，但消息相對難以判斷正確與否，多空眾說紛紜，股價跌了也不會知道到底要不要接或跑掉 雖然我沒有受到傷害，但也讓我開始想如果我的持股也遇到其他鬼故事下跌，我是否有往下接的底氣? 所以持股部位改成以研究後有能力判斷鬼故事或消息，下跌敢續接和續抱為主，而不是像過往的什麼龍頭都買一點 2.小部位 拿來做短線為主，突破新高續抱，底部接如果回前高沒有破高又跌則又出掉賺小波段玩玩看 3.換股原因 過往的持股AI伺服器佔了快20% 現在只留1%的緯穎，隨著原料持續漲，各家Server代工會面臨零組件漲以及價格競爭的問題，有觀察到毛利率問題各家的說法也不一，上檔我認為短期有限 台積電過往也佔快20%，現在則是全部出清了，市值1.79TUSD，全世界排名第8，輝達則是5.32T，全世界排名第一，過大的市值，不容易炒作，台積電下檔保護很足，但是上檔認為不高 重倉記憶體，用月和年的角度看，只要需求續增導致缺貨持續，記憶體營收和PE評價只會提升，不會減少，上檔我是推估有機會至少100%的報酬率，下檔則有未來幾月和幾年的股息和成長盈餘保護，以台股記憶體的尿性，短期有機會跌破好幾根像4月那波一樣，但再往下就很難了，隨著營收和自結持續開出以及法說會內容，確定性增加，股價的底部水位線只會慢慢推高，月K長期看會持續往上 再來，隨著時間推進，大廠把所有old memory EOL之後 未來會是 HBM、DDR6、LP/DDR5、LP/DDR4、Nand Flash、Nor Flash 、MLC、TLC、QLC、emmc，以上所有記憶體廠產品各自獨立，分化成龍頭+寡占，兩種產品線都能吃到，也能有各自的營收和成長+配息，除非平行時空坐時光機送來一大票記憶體顆粒，不然記憶體就那幾家在做，關注產能變化相對容易，哪來的額外大量供應導致供過於求，確定短期內還要繼續說景氣循環嗎? 再說中國大擴產的，也要時間跟良率是否外銷以及完工進度證明好嗎，你以為當初毛澤東喊大躍進後來真的就大躍進了喔? 一代一路現在幾代幾路? Time will tell.
